Meerwaarden op aandelen
| Aandelen die niet voldoen aan de participatie- en taxatievoorwaarde* |
25% (KMO's 20% op eerste schijf belastbare grondslag van 100.000 EUR) |
| Aandelen die voldoen aan de participatie- en taxatievoorwaarde, doch vervreemd worden binnen het jaar |
25% (KMO's 20% op eerste schijf belastbare grondslag van 100.000 EUR) |
| Aandelen die voldoen aan de participatie- en taxatievoorwaarde én minstens 1 jaar in bezit |
vrijstelling |
*participatie- en taxatievoorwaarde = deelneming van 10% of minstens 2,5 mio EUR + normaal belast (cf. voorwaarden DBI-aftrek)
| Meerwaarden gerealiseerd buiten normaal beheer privévermogen |
33,00% |
| Meerwaarden gerealiseerd binnen normaal beheer privévermogen** |
10,00% |
| Verkoop aanmerkelijk belang in een in België gevestigde vennootschap aan een rechtspersoon buiten EER |
16,50% |
**extra toelichting bij de meerwaardebelasting in de personenbelasting:
De meerwaardebelasting is van toepassing op meerwaarden bij overdracht onder bezwarende titel van financiële activa. Deze activa zijn onderverdeeld in;
- Effecten (zoals aandelen, obligaties, opties, ETF's, enz.)
- Specifieke verzekeringsproducten (tak 21, 23 en 26)
- Crypto-activa (incl. NFT's met investerings- of betalingsdoel)
- Valuta, incl. beleggingsgoud
Bepaalde producten zijn vrijgesteld, zoals aanvullende pensioenregelingen en levensverzekeringen die al onder andere fiscale regimes vallen. Aandelen waarvoor belastingvoordelen golden bij investeringen in start-ups worden nu wél belast.
De belasting is enkel van toepassing op verkopen buiten de beroepssfeer, die binnen het kader van normaal beheer van privévermogen plaatsvinden. Transacties zonder tegenprestatie (zoals schenkingen of erfenissen) zijn uitgesloten. In dat geval wordt belasting pas geheven bij latere verkoop door de ontvanger.
Ook worden volgende situaties als "overdracht onder bezwarende titel" beschouwd;
- Afkoop van levensverzekeringen bij leven;
- Emigratie van een belastingplichtige (exitheffing)
Bij emigratie binnen EU/EER of DBV-landen geldt automatisch uitstel van betaling. Buiten die zones is uitstel mogelijk mits een zakelijke waarborg.
Bij immigratie geldt een step-up (waardeverhoging bij instap). Keert men binnen twee jaar terug naar België, vervalt deze step-up.
Er worden drie afzonderlijke regimes ingevoerd.
1. Standaardtarief van 10%
Geldt bij normaal beheer privévermogen. Een vrijstelling van 10.000 euro per jaar is voorzien (indexeerbaar en opbouwbaar tot 15.000 euro).
2. Aanmerkelijk belang
Voor participaties van minstens 20% geldt een trapsgewijs systeem. De eerste 1 miljoen euro aan meerwaarden is vrijgesteld; boven dat bedrag geldt een oplopend tarief.
| Meerwaarde (geïndexeerde bedragen voor AJ 2027) |
Tarief |
| < 1.000.000 EUR |
Vrijgesteld |
| 1.000.000,01 - 2.500.000 EUR |
1,25% |
| 2.500.000,01 - 5.000.000 EUR |
2,5% |
| 5.000.000,01 - 10.000.000 EUR |
5% |
| > 10.000.000,01 EUR |
10% |
3. Interne meerwaarden
Als aandelen verkocht worden aan een vennootschap waarin de verkoper (rechtstreeks of via familie) controle behoudt, geldt een tarief van 33%.
Bij abnormaal beheer is altijd 33% belasting verschuldigd, met gemeentelijke opcentiemen.
In verband met de berekening.
De meerwaarde is het verschil tussen verkoopprijs en aanschaffingswaarde. Kosten en taksen worden buiten beschouwing gelaten. Voor transacties vanaf 2026 wordt de waarde op 31 december 2025 als referentiepunt gebruikt. Deze waarde kan onderbouwd worden via een onafhankelijk waarderingsverslag.
Voor beursgenoteerde effecten geldt de slotkoers van eind 2025. Voor andere activa zijn specifieke berekeningsregels opgesteld, gebaseerd op waarderingen of boekhoudkundige gegevens.
Als een historisch hogere aanschaffingswaarde geldt dan de referentiewaarde per eind 2025, mag deze slechts vijf jaar als basis dienen. Daarna vervalt deze optie, wat tot mogelijke ongelijkheden leidt.
Minderwaarden zijn fiscaal aftrekbaar binnen dezelfde categorie en periode, mits bewijs van de aankoopwaarde.
